MENGAPA LEVERAGE POPULER DALAM PERDAGANGAN FOREX

MENGAPA LEVERAGE POPULER DALAM PERDAGANGAN FOREX

Perdagangan valas menarik karena sejumlah alasan, dan salah satu yang paling penting adalah leverage. Trader pemula menyukai gagasan bahwa mereka dapat meminjam modal untuk meningkatkan pengembalian mereka pada tingkat yang tidak tersedia di pasar modal lainnya. Meskipun kata leverage sering digunakan, hanya sedikit trader yang mengetahui definisi leverage dan bagaimana hal itu diperhitungkan dalam keuntungan dan kerugian mereka.

APA YANG DIMAKSUD DENGAN LEVERAGE?

Anda mungkin pernah menggunakan leverage sebelumnya dalam hidup Anda tanpa menyadarinya. Jika Anda telah membeli rumah atau mobil, atau bahkan menggunakan kartu kredit, Anda telah menerima leverage. Ketika Anda membeli rumah, Anda sering mengambil hipotek, yaitu pinjaman yang dijamin dengan rumah tersebut. Istilah ‘keamanan’ mengacu pada aset yang akan berpindah ke pemberi pinjaman jika pinjaman tidak dilunasi. Dalam banyak kasus, hanya 20% dari harga pembelian yang dibayarkan, sementara bank menyediakan 80% dari nilai rumah baru. Dengan modal pinjaman, Anda bisa membeli rumah dengan harga lebih mahal dari kemampuan Anda.

Ketika Anda berdagang valas, Anda dapat meminjam modal untuk melakukan perdagangan. Pialang Anda akan meminjamkan modal dan jaminan Anda adalah nilai mata uang yang Anda beli. Misalnya, broker Anda mungkin meminta Anda untuk memasang 5% pada perdagangan EUR / USD dengan total nilai nominal $ 10,000.

Dalam hal ini, Anda memerlukan sekurang-kurangnya $500 di akun Anda untuk memulai transaksi ini. Dengan menggunakan leverage, alih-alih menempatkan perdagangan dengan nilai total $ 500, Anda dapat meminjam $ 9,500 dari broker Anda dan melakukan transaksi $ 10,000. Pada dasarnya, leverage adalah kemampuan untuk mengontrol tingkat modal yang lebih tinggi dengan meminjam uang dari broker forex.

APA YANG DIMAKSUD DENGAN AKUN MARGIN DAN BAGAIMANA SAYA MENGGUNAKANNYA?

Untuk meminjam modal, Anda harus membuka akun margin. Margin adalah istilah yang digunakan untuk menggambarkan deposit yang digunakan broker sebagai bagian dari jaminan untuk perdagangan Anda. Pialang forex berada dalam bisnis menghasilkan uang dari kuantitas dan volume perdagangan. Dia tidak akan menempatkan dirinya pada posisi di mana kerugian Anda melebihi jumlah uang yang Anda miliki di akun Anda.

Ketika Anda membuka akun margin dengan broker forex, ini mirip dengan mengajukan permohonan kartu kredit. Pialang Anda akan membebankan bunga atas uang yang Anda gunakan di akun margin Anda. Jadi, jika Anda melakukan perdagangan EUR / USD dengan nilai nominal $ 10,000 dan meminjam $ 9,500, broker akan menagih Anda tingkat bunga margin pada saldo itu selama Anda membuka perdagangan. Setelah perdagangan ditutup, bunga akan berhenti bertambah. Suku bunga yang dibebankan pada margin biasanya adalah suku bunga pasar.

APA ITU MARGIN CALL?

Ketika Anda membuka akun margin dan menggunakan leverage, broker Anda akan meminta Anda mempertahankan akun Anda. Margin yang Anda gunakan untuk membuka perdagangan dapat bervariasi, tergantung pada untung dan rugi pada setiap transaksi. Jika Anda melakukan perdagangan dan nilai tukar berubah terhadap Anda, broker Anda akan meminta Anda memiliki modal yang cukup di akun Anda untuk memenuhi persyaratan margin baru.

Jika perdagangan Anda tidak menguntungkan, broker Anda akan mulai menagih Anda untuk kerugian pinjaman yang telah Anda kumpulkan, di atas uang yang Anda gunakan untuk menempatkan perdagangan pada awalnya. Ini dikenal sebagai margin dukungan. Jadi, ada margin awal serta margin pemeliharaan.

Jika dana di akun Anda jatuh di bawah level margin pemeliharaan, broker Anda akan menghasilkan margin call. Ini adalah peringatan bahwa Anda memiliki waktu tertentu untuk menyetor modal tambahan di akun Anda. Jika Anda tidak memenuhi persyaratan margin yang pernah diminta, broker akan memiliki hak untuk melikuidasi posisi Anda. Sebelum melakukan perdagangan leverage pertama Anda, Anda harus mencari tahu persis apa persyaratan margin karena berbeda dari broker ke broker.

Karena Anda berpotensi kehilangan lebih banyak uang di akun Anda yang semula disetorkan, persyaratan untuk membuka akun biasanya ketat. Jika broker melikuidasi posisi Anda untuk memenuhi margin call, mereka tidak akan mencoba memilih harga terbaik. Posisi akan ditutup pada saat level margin call tercapai.

Level ini biasanya 10-50% dari margin awal.

Pialang Anda akan menunjukkan kepada Anda jumlah margin yang saat ini digunakan dalam perdagangan serta jumlah total yang tersedia. Anda dapat melihat sebutan ‘margin yang digunakan’ serta ‘margin yang tersedia’ di saldo akun Anda.

PERSYARATAN MARGIN DAN LEVERAGE

Jumlah margin yang diperlukan menentukan leverage maksimum di akun Anda. Misalnya, jika Anda memiliki persyaratan margin 5%, Anda mungkin memiliki leverage 20:1. Saat persyaratan margin Anda turun, leverage Anda meningkat. Leverage 500:1 sama dengan 0.25%. Leverage paling populer adalah 1:100 yang sama dengan 2%.

Bahkan jika Anda hanya perlu menempatkan 2% dari perdagangan, itu tidak menghentikan Anda untuk menambahkan lebih banyak uang ke akun Anda jika salah satu perdagangan bertentangan dengan Anda. Ini berarti bahwa risiko Anda lebih bergantung pada leverage riil Anda daripada margin Anda. Leverage Anda yang sebenarnya adalah jumlah yang dapat Anda gunakan dengan semua modal yang Anda setorkan.

BAGAIMANA LEVERAGE MEMENGARUHI PERDAGANGAN

Penting untuk memahami pro dan kontra penggunaan leverage. Berikut ini sebuah contoh. Anda melakukan perdagangan sebesar $ 10,000 menggunakan margin 5%, yang merupakan leverage 20: 1. Ini berarti Anda akan menempatkan $500 dan meminjam $9.500. Mari kita asumsikan bahwa tingkat bunga margin adalah 5%. Dalam transaksi hipotetis ini, Anda akan menghasilkan keuntungan 2% dari total nilai nosional transaksi, yaitu $200 ($10.000*2%). Ini akan memberi Anda pengembalian modal yang Anda pertaruhkan hampir 40%. Penting untuk memahami bahwa leverage adalah pedang bermata dua. Kerugian 5% pada $ 10,000 ($ 500) akan menghapus seluruh jumlah ekuitas yang Anda miliki dalam perdagangan itu.

RISIKO PERDAGANGAN DENGAN LEVERAGE

Risiko dikaitkan dengan jumlah yang bisa Anda hilangkan karena pergerakan kecil dalam nilai pasangan mata uang:

Paparan risiko pasar, terutama jika Anda tidak tahu bahwa posisi telah berubah selama berjam-jam ketika Anda tidak mengawasi pasar.

Anda juga terpapar risiko politik yang dapat memengaruhi profitabilitas posisi dan mencegah Anda keluar dari posisi tersebut.

Anda terekspos pada risiko suku bunga. Jika suku bunga naik, biaya modal pinjaman juga akan naik.

MENGAPA LEVERAGE DITAWARKAN DALAM PERDAGANGAN FOREX

Ada sejumlah alasan mengapa broker menawarkan leverage. Leverage dalam mata uang biasanya jauh lebih tinggi daripada instrumen perdagangan lainnya. Leverage yang ditawarkan untuk ekuitas AS adalah sekitar 1,5 kali nilai saham. Jadi, margin di sini tidak lebih dari 50% dari nilai nosional perdagangan.

Leverage forex bisa mencapai 500:1. Broker merasa nyaman menawarkan jenis leverage ini karena sejumlah alasan.

Pasar Forex sangat likuid — Anda bisa masuk dan keluar dengan slippage yang sangat kecil

Jika broker perlu melikuidasi posisi Anda, mereka dapat dengan mudah melakukannya.

Pasar forex kurang stabil — volatilitas rata-rata untuk pasangan mata uang utama mendekati 10%. Ini kurang dari volatilitas 40% di banyak saham.

Pasar Forex buka 24 jam sehari — Anda dapat melakukan trading 24 jam sehari, 6 hari seminggu. Banyak pasar lain yang hanya buka selama jam perdagangan.